DRAM策略联盟 下半年全球产业风云诡谲

2008-12-26 14:14:54来源: 互联网

一、前言

  2008年3月台湾DRAM大厂南科与美商美光(Micron)进行策略联盟,而结束与德国奇梦达(Qimonda)的长期合作关系。2008年11月Micron 再以4亿美元接手华亚科(Inotera)的35.5%股权,南亚塑料则提供其中的2 亿美元短期融资给Micron。

  Qimonda失去Inotera二座12寸晶圆厂半数的产能支持,一方面使得公司12寸晶圆厂出货比重下降而冲击成本结构,另一方面也在产量下滑中市场占有率与竞争对手Micron产生一消一长情势对换的情形。

  2008年下半年全球DRAM产业面临2001年以来最大的经营困境,台湾DRAM产业整并风声四起。日本尔必达(Elpida)以支持力晶,购买力晶手中瑞晶电子(Rexchip)股权为由,增持Rexchip股权(从48.8%到52%)。

  力晶从Elpida手中换得的现金不到15亿元,对改善力晶的财务状况帮助不大(单季亏损远大于此),但这却是Rexchip变为Elpida子公司的关键少数。

  Elpida此举或许是为了避免重蹈Qimonda赔了夫人(Inotera)又折兵(市场占有率)覆辙的预防性措施。但对力晶来说,却失去了未来谈判的重要筹码,而台湾厂商欲藉整并以提高在众家DRAM技术母厂间的谈判力量,取得较佳的合作条件,似乎也让Elpida藉由不到15亿元轻松化解了。本文将对目前全球DRAM产业竞争情势,以及台湾DRAM产业未来发展的机会与挑战做分析。

  二、DRAM产业从点到为止进入Knock out(击倒)战

  全球DRAM产业第一大三星(Samsung)的市场占有率曾经一度下滑至2007 年第一季的25.5%。此时Hynix的DRAM市场占有率达到22.9%,与Samsung的差距不到3个百分点。

  Samsung面对情势的重大变化,决定对NAND Flash及LCD面板事业暂采守势,而集中资源加紧投入DRAM战场。一方面快速拉升12吋晶圆厂出货比重,从2007年第一季的66%,一路拉升至2008年第四季的83%,2009年底更将冲到95%以上,在DRAM战场全面以12吋晶圆厂应战。

  配合Samsung 在2007年第二季率先导入68纳米制程技术,至2008年第四季将达到出货比重的七成,成为业界成本竞争力最强的公司。同期,台湾的茂德科技(ProMOS)受到南韩政府技转限制(2009年初才会导入Hynix新制程),Nanya、Inotera则受到策略合作伙伴转至Micron,而使得生产及制程技术转换青黄不接,到2009年才会陆续拉升新制程的出货。

  (一) Samsung刻意压低获利水平,台湾DRAM厂持续失血

  Samsung在率先导入68纳米制程技术,配合快速拉升12寸晶圆厂产能出货比重,在成本竞争上已拉开与台湾厂商的差距。自2007年第二季开始,Samsung刻意压低获利水平,使得公司的营业利润率在0%上下游走。台湾DRAM厂则大幅失血,已连续四季都低于负40%。

  (二) 台湾DRAM厂且战且走,南韩大厂步步进逼

  在如此恶劣的经营压力下,台湾DRAM公司为避免亏损扩大,开始进行减产,或暂缓新产能的建置,并呼吁南韩大厂进行减产。Samsung无意在此阶段进行减产的意图十分明显,一方面填补Qimonda淡出后的市场空间,二来台湾厂商技术导入落后无法放胆扩产。

  Samsung以稳健的步调扩产,让全球DRAM的供需维持在供过于求的状态,牺牲自身短期的获利,逐步填补Qimonda及台湾厂商退出的市场空间。南韩厂商在台湾DRAM厂减产的同时并未同步进行减产,而是持续扩增12寸晶圆厂产能以填补台湾退出后的空间。

  (三)因应DRAM产业整并风声四起,Elpida增持Rexchip股权过半,巩固战略高地

  全球DRAM品牌及技术大厂中,日本Elpida的市场占有率排名第三,德国的Qimonda则在技术发展的失误以及策略联盟伙伴的离开后,跌到第五名。目前五大DRAM厂中,只有Samsung与台湾公司没有策略联盟关系。

  Qimonda在策略联盟合作伙伴台湾的Nanya转向美国的Micron后,由于Qimonda对Inotera的持股未过半,在Nanya的支持下,Micron也取得了Qimonda在Inotera的持股。

  2008年下半年台湾DRAM产业面临巨额的亏损压力,整并风声四起。日本Elpida的DRAM产出中,与力晶合资的Rexchip具有重要的地位,且重要性持续升高中。Rexchip的12寸晶圆厂月产8万片12寸晶圆,是建厂最晚、厂房及设备较新的晶圆厂,这对Elpida的重要性不言可喻。在这DRAM产业风云诡谲的时刻,巩固Rexchip的控制权,对Elpida来说是相当重要的。


  三、结论

  台湾DRAM产业在12寸晶圆厂世代,由于8寸晶圆厂的包袱较少,使得台湾DRAM公司即使在制程技术的导入稍微落后国际大厂,在成本竞争上仍能应付过去。

  但随着全球DRAM第一大的Samsung快速拉升12寸晶圆厂产能,预估至2009年第四季将超过95%,台湾在制程技术的导入已没有可稍微落后的空间了。于是在技术力(影响成本)、市场力(Samsung有较高的ASP)都不如Samsung的情况下,经营压力大增。

关键字:全球

编辑:潘争 引用地址:http://www.eeworld.com.cn/gykz/2008/1226/article_1472.html
本网站转载的所有的文章、图片、音频视频文件等资料的版权归版权所有人所有,本站采用的非本站原创文章及图片等内容无法一一联系确认版权者。如果本网所选内容的文章作者及编辑认为其作品不宜公开自由传播,或不应无偿使用,请及时通过电子邮件或电话通知我们,以迅速采取适当措施,避免给双方造成不必要的经济损失。
论坛活动 E手掌握
微信扫一扫加关注
论坛活动 E手掌握
芯片资讯 锐利解读
微信扫一扫加关注
芯片资讯 锐利解读
推荐阅读
全部
全球

小广播

独家专题更多

富士通铁电随机存储器FRAM主题展馆
富士通铁电随机存储器FRAM主题展馆
馆内包含了 纵览FRAM、独立FRAM存储器专区、FRAM内置LSI专区三大部分内容。 
走,跟Molex一起去看《中国电子消费品趋势》!
走,跟Molex一起去看《中国电子消费品趋势》!
 
带你走进LED王国——Microchip LED应用专题
带你走进LED王国——Microchip LED应用专题
 
电子工程世界版权所有 京ICP证060456号 京ICP备10001474号 电信业务审批[2006]字第258号函 京公海网安备110108001534 Copyright © 2005-2016 EEWORLD.com.cn, Inc. All rights reserved